USDT ของเทเธอร์: ไททันของสเตเบิ้ลคอยน์ในโลก Crypto?
[TL; ดร.]
USDT USDT คือสกุลเงินคงที่ที่มีอิทธิพลที่สุด มีส่วนแบ่งตลาดประมาณ 70.3%
stablecoins สะดวกต่อการทำธุรกรรมคริปโตที่เป็นไปได้ที่แตกต่างกันและฟังก์ชัน DeFi อื่น ๆ เช่นการให้กู้ยืมและการยืม
ผู้ใช้สเตเบิ้ลคอยน์มักชอบใช้เครือข่ายบล็อกเชน Tron เมื่อส่งและรับ USDT
การแนะนำ
สเตเบิ้ลคอยน์เป็นหนึ่งในประเภทสกุลเงินดิจิทัลที่สำคัญที่สุดเนื่องจากความสามารถในการรักษามูลค่าของตัวเองในช่วงเวลาของความผันผวนของตลาด แม้ว่ามีสเตเบิ้ลคอยน์จำนวนมาก แต่เทเธอร์ USDT ยังคงเป็นผู้นำและมีความน่าจะเป็นที่จะรักษาการเอื้อต่อตลาดของตัวเองไว้ในระยะเวลายาวนาน การวิเคราะห์นี้เน้นไปที่ สกุลเงินที่คงที่คืออะไร และเป็นสิ่งจำเป็นอย่างไร พวกเขาอยู่ในระบบนิเวศ crypto ทั้งหมด เราจะให้ความสําคัญกับ Tether USDT ซึ่งเป็น Stablecoin ชั้นนําในตลาดมากขึ้น
สเตเบิลคอยน์: ความต้องการสำหรับความมั่นคง
ตามที่กล่าวไว้ สเตเบิลคอยน์มี บทบาทที่สำคัญในพื้นที่คริปโต เนื่องจากเป็นที่เก็บรักษามูลค่าเนื่องจากไม่ได้รับผลกระทบจากความผันผวนของตลาดเทียบกับสกุลเงินดิจิตอลอื่น ๆ สกุลเงินที่มั่นคงเป็นสกุลเงินที่ออกแบบมาเพื่อรักษามูลค่าบางอย่างที่ขึ้นอยู่กับสินทรัพย์ที่เกี่ยวข้องกับมัน ในขณะที่มูลค่าของสกุลเงินที่มั่นคงบางสกุลเงินติดตามมูลค่าของสกุลเงินที่มีอยู่เช่นเหรียญสหรัฐอเมริกันปอนด์หรือยูโรส่วนเกินนั้นติดตามมูลค่าของสินทรัพย์มีค่าเช่นทองคำ
ไม่ว่าจะอย่างไรก็ตาม ผู้ออกสกุลเงินดิจิทัลควรรักษาสำรองที่เหมาะสม ตัวอย่างเช่น Tether Labs, ผู้ออก USDT เก็บสำรองเงินดอลลาร์สหรัฐฯ โดยปกติแล้วจะเก็บสำรองเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ที่ธนาคารเพื่อช่วยรักษาความเหลื่อมล้ำของสตาเบิลคอยน์
stablecoins ยังสำคัญในตลาดสกุลเงินดิจิทัลเนื่องจากพวกเขาถูกจับคู่กับทรัพย์สินดิจิทัลอื่นๆ สำหรับวัตถุประสงค์การซื้อขาย ตัวอย่างเช่น Tether USDT ถูกจับคู่กับเกือบทุกสกุลเงินดิจิทัลที่อยู่บนตลาดซื้อขายแบบกำกับ ยังมีการใช้ stablecoins ในโปรโตคอล DeFi ต่างๆ นอกจากนี้พวกเขายังถูกใช้สำหรับการโอนเงินทางการเงินระหว่างประเทศ
อ่านเพิ่มเติม: สกุลเงินที่รองรับด้วย LST: ดินแดนใหม่ใน DeFi
การเพิ่มขึ้นของสเตเบิลคอยน์: ศึกษาการเติบโตของสเตเบิลคอยน์ในตลาดตั้งแต่ปี 2020
ในช่วงปีที่ผ่านมาตลาดเหรียญเสมือนเงินเติบโตอย่างมีนัยสำคัญเนื่องจากความต้องการที่สูงขึ้นของพวกเขา ตัวอย่างเช่น มูลค่าตลาดเหรียญเสมือนเงินเพิ่มขึ้นจาก 122 พันล้านดอลลาร์ในตุลาคม 2023 เป็น 157 พันล้านดอลลาร์ในเดือนเมษายนของปีนี้ โดย Tether USDT ที่มีอิทธิพลในตลาดมากกว่า 70% มี หนึ่งในสกุลเงินที่เติบโตอย่างรวดเร็วที่สุด. ความเอื้ออำนวยตลาด USDT เป็นผลมาจากการนำมาใช้ในแพลตฟอร์ม DeFi และตลาดคริปโตต่าง ๆ
ในปัจจุบันสตาเบิลคอยน์มีมูลค่าทั้งหมดกว่า 161 พันล้านดอลลาร์ แสดงถึงการเติบโตที่มีนัยสำคัญในกลุ่มนี้ ในวันที่ 29 พฤษภาคม Tether USDT ได้รับมูลค่าตลาด 111 พันล้านดอลลาร์ สตาเบิลคอยน์อื่น ๆ ที่มูลค่าตลาดของพวกเขาเติบโตอย่างมีนัยสำคัญในช่วงเวลาเดียวกันคือ TrueUSD, USDC, Ethena และ USDD กราฟต่อไปนี้แสดงมูลค่าตลาดของ เหรียญเสถียรชั้นนำ 10 อันดับ.
สกุลเงินคงที่ 10 อันดับแรกตามทุนตลาด: CCData
กราฟด้านซ้ายแสดงสกุลเงินคงที่ 4 อันดับสูงสุดในขณะที่กราฟด้านขวาแสดงอีก 6 อันดับ ในทางกลับกัน กราฟต่อไปแสดงแนวโน้มการเติบโตของสกุลเงินคงที่ระหว่างปี 2016 ถึง 2022.
การเติบโตของ 10 สกุลเงินเหรียญคงที่ระหว่างปี 2016 และ 2022 - Statista
เหมือน เดอะกราฟ ตามที่ได้บ่งชี้ สีฟ้าบนสุดแสดงถึงมูลค่าตลาดรวมของ stablecoin ที่ถูกอ้างอิง พื้นฐานแล้ว การเติบโตของกำไรในตลาด stablecoin ในช่วงเวลานั้นมีลักษณะอ่อนนุ่มกว่าตอนนี้เนื่องจากความต้องการที่ต่ำที่มีอยู่ในช่วงเวลานั้น กราฟถัดไปแสดงถึงการเติบโตของตลาด stablecoin ทั้งหมดระหว่างปี 2018 และ 2024
มูลค่าตลาดสเตเบิ้ลคอยนส์ - IntoTheBlock
ตามที่กราฟบ่งชี้ ตลาดสเตเบิ้ลคอยน์เติบโตอย่างมหาศาลตั้งแต่ปี 2021 จากผลกระทบของการนำมาใช้มากขึ้นสำหรับการโอนเงินระหว่างประเทศ ตัวอย่างเช่น มีการเพิ่มขึ้นของการทำธุรกรรม USDT ทั่วโลก ปัจจัยอีกอย่างที่ทำให้ความต้องการสำหรับสเตเบิ้ลคอยน์เพิ่มขึ้นคือ บทบาทที่เพิ่มมาของสเตเบิ้ลคอยน์ในระบบเดอะฟาย
ใน สัมภาษณ์กับ BeInCrypto, วินเซนต์ มาลีพาร์ด, ผู้อำนวยการฝ่ายการตลาดที่ IntoTheBlock กล่าวว่า “ในขณะที่ส่วนหนึ่งของการเติบโตนี้เกิดจากความสนใจที่เพิ่มขึ้นในสกุลเงินดิจิตอล แต่สิ่งที่สำคัญกว่าคือการเติบโตที่เกิดจากความสำคัญที่เพิ่มขึ้นของ DeFi และบทบาทสำคัญของ stablecoin ใน DeFi primitives เช่น เอกสารกู้ยืมและตลาดสร้างสรรค์อัตโนมัติ (AMMs)”
อ่านเพิ่มเติม: ว่าได้มี Ethereum เป็นผู้นำในสตเบิลคอยน์อย่างไร
เกี่ยวกับ Tether USDT ผู้นำตลาด
ไม่ว่าจะมีความแข่งขันสูงในตลาดสเตเบิ้ลคอยน์ USDT แต่เทเธอร์เป็นผู้นำ ที่เริ่มใช้งานในปี 2014 สเตเบิ้ลคอยน์ USDT เป็นสกุลเงินดิจิตอลเท่านั้นที่เทียบเท่ากับ บิตคอยน์ จากมุมมองของปริมาณการซื้อขาย นั่นแปลว่า คริปโตหรือ USDC สกุลเงินคงที่ที่ใหญ่ที่สุดมีความสำคัญบนตลาดเพียง 21% ในขณะที่ไม่มีสัญญาณใด ๆ ที่บ่งชี้ว่าการเติบโตของตลาด USDT Tether กำลังลดลง กราฟถัดไปแสดงการเพิ่มขึ้นของทุนตลาด Tether USDT ตั้งแต่ปี 2015 ขึ้นไป
การเติบโตของทุนตลาด Tether USDT - Statista
ตามที่แสดงในกราฟ Tether USDT มีปริมาณทางตลาดปัจจุบันอยู่ที่ 111 พันล้านดอลลาร์ สิ่งที่สำคัญที่ต้องกล่าวถึงเช่นกันคือ จำนวนการทำธุรกรรมสกุลเงินดิจิตอลข้ามพรมแดนก็เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเช่นกัน เนื่องจากความเอื้ออาทรของมัน ผู้คนสามารถ ซื้อ Tether ที่ต่าง ๆ ในตลาดศูนย์กลางและตลาดที่ไม่มีส่วนรวม เช่น Binance, Coinbase และ Gate.io ตัวอย่างเช่นที่ Gate.io ผู้คนสามารถซื้อ USDT โดยใช้วิธีต่างๆ เช่นการโอนเงินผ่านธนาคาร บัตรเครดิตและการซื้อขาย P2P
บทบาทสำคัญของ USDT ในระบบ Defi
ไม่มีสงสัยว่า USDT เป็นส่วนสำคัญของระบบ DeFi เนื่องจากมันสนับสนุนฟังก์ชันต่าง ๆ ที่รวมถึงการให้ความสะดวกในการให้ความเป็นส่วนตัว การให้ยืมและการยืม
USDT ในฐานะเรือหายใจของ Likelihood: Tether USDT ให้ความเคลื่อนไหวในแลกเปลี่ยนและแพลตฟอร์ม DeFi ต่าง ๆ ในกรณีส่วนใหญ่ USDT มีปริมาณการซื้อขายที่สูงที่สุดบนแพลตฟอร์ม DeFi และแลกเปลี่ยนเหรียญ Crypto ต่าง ๆ โดยที่มีการจับคู่กับสินทรัพย์คริปโตมากมาย
นอกจากนี้ DeFi และ stablecoins มีความเชื่อมโยงกันอย่างใกล้ชิด นี่เพราะว่าโปรโตคอล DeFi จำนวนมากใช้ USDT สำหรับการทำธุรกรรมต่างๆ รวมถึงการให้ยืมและการกู้ยืมเนื่องจากสามารถช่วยให้ผู้ใช้ทำธุรกรรมได้โดยไม่ต้องเผชิญกับความผันผวนของราคา
ความเร็วในการทำธุรกรรมข้ามพรมแดน: Tether USDT ช่วยให้การทำธุรกรรม cryptocurrency ข้ามพรมแดนเป็นเรื่องที่รวดเร็ว สะดวก และมีความคุ้มค่า เนื่องจากความสามารถในการรักษาค่าคงที่ มันเป็นทางเลือกที่ดีที่สุดสำหรับสกุลเงินที่ไม่มีค่าต่อเงินตรา โดยเฉพาะเงินดอลลาร์สหรัฐ ในความเป็นจริง Tether USDT มีความสอดคล้องกับดอลลาร์สหรัฐ ทำให้มันเป็น stablecoin ที่ได้รับความนิยมมากที่สุดทั่วโลก อย่างเดียวกัน ความเป็นจริงที่มันถูกผสมกับระบบการชำระเงินมากมาย ทำให้มันเป็น cryptocurrency ที่ถูกเลือก
การให้ความมั่นคง: เหมือนที่ได้แนะนำไว้ข้างต้นว่า ความมั่นคงของ Tether USDT ทำให้เป็นการป้องกันความผันผวนที่ดีในช่วงเวลาที่ตลาดคริปโตเป็นความสับสน โดยให้การซื้อขายโดยไม่ต้องมีความเสี่ยงต่อสกุลเงินเฟียต์โดยตรง ดังนั้น มันเป็นเครื่องมือพื้นฐานสำหรับการป้องกันต่อสินทรัพย์ดิจิทัลที่มีการปฏิวัติ นอกจากนี้ มันยังเป็นสะพานที่น่าเชื่อถือระหว่างการเงินดิจิทัลและการเงินดั้งเดิม
ความเอกราชของ USDT ทั่วทุกเครื่องมือการเชื่อมโยง: จากการบริหารงานปริมาณการทำธุรกรรมของ TRON ไปสู่บทบาทของ Ethereum ในการโอนเงินมูลค่าสูง
หนึ่งในสิ่งที่ทำให้สกุลเงินคริปโต USDT มีความเฉียบพลันคือการมีตัวตนบนเครือข่ายบล็อกเชนหลายรายการที่รวมถึง อีเทอเรียม, โพลีกอน และ Tron อย่างไรก็ตาม แนวโน้มที่กำลังเกิดขึ้นคือ การทำธุรกรรมหรือกิจกรรมบางประการของ USDT มีอิทธิพลบนเครือข่ายที่เฉพาะเจาะจง ขอให้เรามองไปที่แนวโน้มบางอย่างเหล่านี้
TRON คริปโตที่เป็นส่วนใหญ่ในการดำเนินการ USDT: ระบบเครือข่าย Tron นำด้านปริมาณการทำธุรกรรม ด้วยอัตราส่วนที่ครอบงำอยู่ที่ 78% สาเหตุหลักที่ทำให้เป็นเช่นนั้นก็เพราะระบบเครือข่าย Tron มีค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมที่ต่ำมาก นอกจากนี้ ระบบเครือข่ายยังมีให้บริการในแพลตฟอร์มการซื้อขายสกุลเงินดิจิทัลหลายแพลตฟอร์มที่สำคัญ เช่น Gate.io, Binance และ Coinbase ในทางกลับกัน Polygon เป็นระบบเครือข่ายบล็อกเชนที่สองที่มีอิทธิพลมากที่สุดตามแผนภูมิถัดไป
Source: x.com
ตามที่กราฟแสดงให้เห็น เครือข่ายที่เลื่อนหน้าอื่น ๆ ในเชิงนี้คือ Ethereum, Arbitrum, ความหวังในสิ่งที่ดีขึ้น และ อาวาลานช์.
เปรียบเทียบปริมาณการทำธุรกรรม: เครือข่ายบล็อกเชน Ethereum บันทึกปริมาณการทำธุรกรรมสูงสุดเป็นปกติ สาเหตุที่เป็นเช่นนั้นก็เพราะว่าเครือข่ายช่วยให้การทำธุรกรรม USDT มีมูลค่าสูง อย่างไรก็ตาม เครือข่ายอื่น ๆ เช่น Optimism, Avalanche และ Polygon มีจำนวนการทำธุรกรรมมาก แต่มูลค่าโดยทั่วไปจะต่ำกว่า Ethereum
การถือครอง vs. การทำธุรกรรม: Ethereum เป็นบล็อกเชนที่มีระยะเวลาการถือครอง USDT ที่ยาวที่สุดเมื่อเปรียบเทียบกับเครือข่ายอื่น ๆ การข้อมูลบนเชิงพรรณนาแสดงว่าผู้ใช้บนเครือข่าย Ethereum ธุรกรรม Tether USDT ในเฉลี่ยเก็บไว้เป็นเวลาประมาณ 228 วันซึ่งยาวกว่าเจ้าของบน Optimism ประมาณสามเท่า
ข้อมูลเหล่านี้แสดงว่า USDT บน Tron และ Ethereum ใช้เป็นส่วนใหญ่เพื่อบรรเทาความผันผวนของคริปโต ในทางกลับกัน ผู้ใช้ USDT ส่วนใหญ่พึ่งพา Optimism และ Arbitrum สำหรับธุรกรรมโดยเฉพาะในแอปพลิเคชันที่เกี่ยวข้องกับ DeFi
ความเจริญรุ่งเรืองของ Tether: บทบาทที่สำคัญของ USDT ในอนาคตของบล็อกเชน
ดูจากสถานการณ์ USDT จะยังคงมีส่วนร่วมอย่างมากในตลาดคริปโตและ DeFi ด้วยศักยภาพในการยึดมั่งคงของสินทรัพย์ดิจิทัล อย่างไรก็ตาม การเติบโตของอุตสาหกรรมคริปโตยังคงหมายความว่า stablecoin จะเก็บบทบาทหลักในการสนับสนุนการส่งเงินต่างประเทศ เพิ่มความเหมือนกันของเงิน DeFi และหลีกเลี่ยงความผันผวนของตลาด
สรุป
ตลาด stablecoin มีการเติบโตตั้งแต่ปี 2015 ด้วยเหตุผลที่ตลาด DeFi ขยายตัวและการส่งเงินคริปโตระหว่างประเทศที่เพิ่มขึ้น Tether USDT เป็น stablecoin ที่ใหญ่ที่สุดด้วยอัตราส่วนตลาดกว่า 70% และมีการมีอยู่บนบล็อกเชนหลายระบบรวมถึง Optimism, Tron, Ethereum, Avalanche และ Polygon หนึ่งในฟังก์ชันหลักของ USDT คือการให้ความสะดวกในการซื้อขายบนแลกเปลี่ยนที่เป็นศูนย์กลางและแพลตฟอร์ม DeFi
