Amerikan Corning［GLW］, fiber optik ile ilgili hisse senedi fiyatlarının ani yükselişinin arka planı nedir? | Ishihara Jun'un Amerikan hisse senedi trendi 5 hisse senedi | Manekuri Monex Securities'in yatırım bilgileri ve finansal faydalı medya
Veri Merkezi Altın Koşusu, Teknoloji Şirketleri Yatırımlarını Büyütüyor
Dünya Ekonomik Forumu'nun (WEF) web sitesinde "This is the state of play in the global data center gold rush (Dünya genelindeki veri merkezi altın madenciliğinin durumu)" başlıklı bir makale (24 Nisan tarihli) yayınlandı. Veri merkezleri yalnızca dijital altyapı değil, aynı zamanda yüksek değerli yatırım varlıklarıdır ve internet ile dijital ekonominin belkemiğidir.
Dijital ekonominin patlayıcı bir şekilde büyümesiyle birlikte, veri merkezleri eşi benzeri görülmemiş bir hızda artmaktadır. Bir kolumnere göre, şu anda dünya veri merkezi endüstrisinin pazar büyüklüğünün yaklaşık 2427 milyar dolar olduğu tahmin ediliyor ve 2032 yılına kadar 5840 milyar doları aşarak iki katına çıkması bekleniyor. Amazon.com [AMZN], Google (Alphabet) [GOOGL], Microsoft [MSFT], Meta Platforms [META] gibi teknoloji devleri öncülük ederek yatırımlarını artırıyor.
Bu tür tesislerin, dünya genelindeki internet trafiğinin (internet üzerinden gönderilen ve alınan bilgiler) %95'inden fazlasını işlediği tahmin edilmektedir ve milyarlarca kullanıcıya gerçek zamanlı bağlantı sağlamaktadır. Ayrıca, veri merkezleri yalnızca ekonomik rekabetçiliği etkilemekle kalmayıp, aynı zamanda ülkenin ekonomik güvenliği için de vazgeçilmez önemli bir altyapı haline gelmiştir ve her ülke hükümeti veri egemenliğini ve yönetimini giderek daha fazla önceliklendirmektedir.
【図表1】Dünyadaki veri merkezlerinin %40'ından fazlası ABD'de yoğunlaşmaktadır.
Kaynak: Yazar tarafından IEA (Uluslararası Enerji Ajansı) verilerinden hazırlanmıştır.
【図表2】Veri merkezinin kapasitesindeki değişim ve önceki yıla göre değişim oranı
Kaynak: Yazarın, IEA (Uluslararası Enerji Ajansı) verilerine dayalı olarak hazırladığı
Bu iletişimi destekleyen şey, dünya genelinde denizlerin dibine serilmiş olan "denizaltı kabloları"dır. Ekonomi Bakanlığı'nın web dergisi METI Journal'ın 30 Temmuz tarihli "Politika Özel Sağlam Ekonominin Koruyucusu Ekonomik Güvenlik vol.5 'Veri Aortası' Denizaltı Kabloları Japonya'ya 'Güven' Dayanağıyla Dünya Pazar Payını Genişletmeyi Hedefliyor" başlıklı makalesine göre, dünya genelinde yaklaşık 500 adet, toplam uzunluğu yaklaşık 1.5 milyon kilometre olan denizaltı kablosu bulunmaktadır ve dünya pazar payının %90'ı Fransa, ABD ve Japonya'nın önde gelen 3 şirketi arasında paylaşılmaktadır.
Denizaltı kablolarında kullanılan fiber optik pazar büyüme aşamasına girdi
İnternet gibi iletişim verilerini göndermek için deniz tabanına döşenen "denizaltı kablolarında" optik fiber kullanılmaktadır. Bir zamanlar uydu iletişimi yaygındı, ancak veri miktarı ve hız açısından üstün olduğu için, günümüzde denizaltı kablosu iletişimi uluslararası iletişimin yaklaşık %99'unu oluşturmaktadır. Öte yandan, uluslararası veri iletişim miktarındaki hızlı artış ve denizaltı kablolarının kesilme kazalarının sık yaşanması nedeniyle, küresel ölçekte denizaltı kablosu döşeme gemilerinin yetersiz olduğu belirtilmektedir.
Bu şartlar altında, dikkatleri üzerine çeken Amerikan şirketi Corning［GLW］dir. Corning, 1851 yılında kurulmuş olup, LCD ekranlar için cam paneller ve fiber optik gibi ürünlerle ilgilenmektedir. Şu anda, fiber optik ve LCD/organik LED cam altlıkları ile dünya pazarında en yüksek paya sahiptir. Hisse fiyatı, 52 haftanın en yüksek seviyesi olan 63 dolar seviyesine ulaşmış ve son piyasa değeri 50 milyar doları aşmıştır. Hisse fiyatı son bir yılda yaklaşık %60 artış göstermiştir ve performansı oldukça iyidir.
Corning, 29 Temmuz'da 2025 yılı ikinci çeyrek sonuçlarını açıkladı. Hem gelir hem de kârın piyasa beklentilerini aştığı belirtildi. Hızlı veri iletişimi için kullanılan fiber optik gibi ürünlere olan talebin artmasıyla, 2025 yılının ikinci yarısında da güçlü performansın devam etmesi bekleniyor.
【図表3】Corning'in satışları ve nihai zarar kar durumu
Kaynak: Yazar tarafından hazırlanan mali raporlar
Finansal raporlarına göre, Corning'in Amerika Birleşik Devletleri'nde 15 eyalette 34 üretim tesisi bulunmaktadır. ABD'de satılan ürünlerin yaklaşık %90'ının yerel olarak üretildiği söyleniyor. Bu nedenle, Trump gümrük tarifelerinin etkisini fazla hissetmeyecekleri de dikkate değer bir nokta.
Corning'in CEO'su Wendell Weeks, ABD'nin ileri üretim tesislerinin kullanılmasının "önümüzdeki birkaç ay içinde ek bir büyüme faktörü olacağını" öngördüğünü belirtti ve "genel olarak, şirketimiz 2026'dan sonra da sürdürülebilir bir büyüme sağlama konumundadır" dedi.
Mayıs ayında Broadcom［AVGO］ ile iş birliği yaparak, AI veri merkezinin işlem gücünü hızlandıracak Ethernet anahtarı (birden fazla bilgisayarı ve ağ cihazını bağlayarak Ethernet ağı oluştururken, veri iletişimini verimli bir şekilde ileten cihaz) sağlayacağını duyurdu. Bu iş birliğinin, enerji tüketimini ve maliyetleri azaltırken, şimdiye kadar görülmemiş hız ve bant genişliği yoğunlaştırmasını mümkün kılacak bir optik bağlantı çözümü olacağı belirtiliyor.
Yapay zeka merkezli veri merkezi altyapısına geçiş ile birlikte, fiber kablo ve fiber optik pazarı büyüme aşamasına girmiştir. Gelecekte de sağlam bir genişleme beklenmektedir ve Corning'in yanı sıra, Japon borsa pazarında Fujikura (5803), Sumitomo Electric Industries (5802) ve Furukawa Electric (5801) gibi kablo ile ilgili hisseler de sağlam bir seyir izlemektedir.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
Amerikan Corning［GLW］, fiber optik ile ilgili hisse senedi fiyatlarının ani yükselişinin arka planı nedir? | Ishihara Jun'un Amerikan hisse senedi trendi 5 hisse senedi | Manekuri Monex Securities'in yatırım bilgileri ve finansal faydalı medya
Veri Merkezi Altın Koşusu, Teknoloji Şirketleri Yatırımlarını Büyütüyor
Dünya Ekonomik Forumu'nun (WEF) web sitesinde "This is the state of play in the global data center gold rush (Dünya genelindeki veri merkezi altın madenciliğinin durumu)" başlıklı bir makale (24 Nisan tarihli) yayınlandı. Veri merkezleri yalnızca dijital altyapı değil, aynı zamanda yüksek değerli yatırım varlıklarıdır ve internet ile dijital ekonominin belkemiğidir.
Dijital ekonominin patlayıcı bir şekilde büyümesiyle birlikte, veri merkezleri eşi benzeri görülmemiş bir hızda artmaktadır. Bir kolumnere göre, şu anda dünya veri merkezi endüstrisinin pazar büyüklüğünün yaklaşık 2427 milyar dolar olduğu tahmin ediliyor ve 2032 yılına kadar 5840 milyar doları aşarak iki katına çıkması bekleniyor. Amazon.com [AMZN], Google (Alphabet) [GOOGL], Microsoft [MSFT], Meta Platforms [META] gibi teknoloji devleri öncülük ederek yatırımlarını artırıyor.
Bu tür tesislerin, dünya genelindeki internet trafiğinin (internet üzerinden gönderilen ve alınan bilgiler) %95'inden fazlasını işlediği tahmin edilmektedir ve milyarlarca kullanıcıya gerçek zamanlı bağlantı sağlamaktadır. Ayrıca, veri merkezleri yalnızca ekonomik rekabetçiliği etkilemekle kalmayıp, aynı zamanda ülkenin ekonomik güvenliği için de vazgeçilmez önemli bir altyapı haline gelmiştir ve her ülke hükümeti veri egemenliğini ve yönetimini giderek daha fazla önceliklendirmektedir.
【図表1】Dünyadaki veri merkezlerinin %40'ından fazlası ABD'de yoğunlaşmaktadır.
Kaynak: Yazar tarafından IEA (Uluslararası Enerji Ajansı) verilerinden hazırlanmıştır.
【図表2】Veri merkezinin kapasitesindeki değişim ve önceki yıla göre değişim oranı
Kaynak: Yazarın, IEA (Uluslararası Enerji Ajansı) verilerine dayalı olarak hazırladığı
Bu iletişimi destekleyen şey, dünya genelinde denizlerin dibine serilmiş olan "denizaltı kabloları"dır. Ekonomi Bakanlığı'nın web dergisi METI Journal'ın 30 Temmuz tarihli "Politika Özel Sağlam Ekonominin Koruyucusu Ekonomik Güvenlik vol.5 'Veri Aortası' Denizaltı Kabloları Japonya'ya 'Güven' Dayanağıyla Dünya Pazar Payını Genişletmeyi Hedefliyor" başlıklı makalesine göre, dünya genelinde yaklaşık 500 adet, toplam uzunluğu yaklaşık 1.5 milyon kilometre olan denizaltı kablosu bulunmaktadır ve dünya pazar payının %90'ı Fransa, ABD ve Japonya'nın önde gelen 3 şirketi arasında paylaşılmaktadır.
Denizaltı kablolarında kullanılan fiber optik pazar büyüme aşamasına girdi
İnternet gibi iletişim verilerini göndermek için deniz tabanına döşenen "denizaltı kablolarında" optik fiber kullanılmaktadır. Bir zamanlar uydu iletişimi yaygındı, ancak veri miktarı ve hız açısından üstün olduğu için, günümüzde denizaltı kablosu iletişimi uluslararası iletişimin yaklaşık %99'unu oluşturmaktadır. Öte yandan, uluslararası veri iletişim miktarındaki hızlı artış ve denizaltı kablolarının kesilme kazalarının sık yaşanması nedeniyle, küresel ölçekte denizaltı kablosu döşeme gemilerinin yetersiz olduğu belirtilmektedir.
Bu şartlar altında, dikkatleri üzerine çeken Amerikan şirketi Corning［GLW］dir. Corning, 1851 yılında kurulmuş olup, LCD ekranlar için cam paneller ve fiber optik gibi ürünlerle ilgilenmektedir. Şu anda, fiber optik ve LCD/organik LED cam altlıkları ile dünya pazarında en yüksek paya sahiptir. Hisse fiyatı, 52 haftanın en yüksek seviyesi olan 63 dolar seviyesine ulaşmış ve son piyasa değeri 50 milyar doları aşmıştır. Hisse fiyatı son bir yılda yaklaşık %60 artış göstermiştir ve performansı oldukça iyidir.
Corning, 29 Temmuz'da 2025 yılı ikinci çeyrek sonuçlarını açıkladı. Hem gelir hem de kârın piyasa beklentilerini aştığı belirtildi. Hızlı veri iletişimi için kullanılan fiber optik gibi ürünlere olan talebin artmasıyla, 2025 yılının ikinci yarısında da güçlü performansın devam etmesi bekleniyor.
【図表3】Corning'in satışları ve nihai zarar kar durumu
Kaynak: Yazar tarafından hazırlanan mali raporlar
Finansal raporlarına göre, Corning'in Amerika Birleşik Devletleri'nde 15 eyalette 34 üretim tesisi bulunmaktadır. ABD'de satılan ürünlerin yaklaşık %90'ının yerel olarak üretildiği söyleniyor. Bu nedenle, Trump gümrük tarifelerinin etkisini fazla hissetmeyecekleri de dikkate değer bir nokta.
Corning'in CEO'su Wendell Weeks, ABD'nin ileri üretim tesislerinin kullanılmasının "önümüzdeki birkaç ay içinde ek bir büyüme faktörü olacağını" öngördüğünü belirtti ve "genel olarak, şirketimiz 2026'dan sonra da sürdürülebilir bir büyüme sağlama konumundadır" dedi.
Mayıs ayında Broadcom［AVGO］ ile iş birliği yaparak, AI veri merkezinin işlem gücünü hızlandıracak Ethernet anahtarı (birden fazla bilgisayarı ve ağ cihazını bağlayarak Ethernet ağı oluştururken, veri iletişimini verimli bir şekilde ileten cihaz) sağlayacağını duyurdu. Bu iş birliğinin, enerji tüketimini ve maliyetleri azaltırken, şimdiye kadar görülmemiş hız ve bant genişliği yoğunlaştırmasını mümkün kılacak bir optik bağlantı çözümü olacağı belirtiliyor.
Yapay zeka merkezli veri merkezi altyapısına geçiş ile birlikte, fiber kablo ve fiber optik pazarı büyüme aşamasına girmiştir. Gelecekte de sağlam bir genişleme beklenmektedir ve Corning'in yanı sıra, Japon borsa pazarında Fujikura (5803), Sumitomo Electric Industries (5802) ve Furukawa Electric (5801) gibi kablo ile ilgili hisseler de sağlam bir seyir izlemektedir.
Ishihara Jun'un Dikkat Çeken 5 Hisse Senedi
Corning [GLW]
Kaynak: TradeStation
Meta Platformları［META］
Kaynak: Ticaret İstasyonu
Amazon.com［AMZN］
Kaynak: TradeStation
Alfabe［GOOGL］
Kaynak: TradeStation
Microsoft［MSFT］
Kaynak: TradeStation