El potencial del mercado RWA es enorme, Aptos se destaca
La tokenización de activos físicos ( RWA ) es una pista que ha recibido mucha atención, pero que aún no ha aprovechado plenamente su potencial para conectar los billones de dólares de activos del mercado tradicional. Los datos muestran que el valor total de mercado de los activos RWA en la industria de las criptomonedas es de solo 24 mil millones de dólares, y aunque ha crecido un 56% en la primera mitad de este año, todavía se encuentra en una etapa inicial. Con la tokenización de acciones de EE.UU. y más categorías de activos, se espera que RWA tenga nuevas oportunidades de desarrollo.
En este período crucial, Aptos ha mostrado un rendimiento destacado. En los últimos 30 días, su valor total de activos del mundo real (RWA) bloqueados en la cadena ha crecido un 56.4%, alcanzando 538 millones de dólares, posicionándose como la tercera en la lista de cadenas públicas. Con la incorporación del gigante DeFi Aave, el ecosistema de Aptos podría estar en camino de atraer más oportunidades de inversión, ocupando una posición favorable en la próxima fase de competencia de RWA.
El crédito privado sigue siendo una categoría de activos dominante
El crédito privado representa el 58% de los activos RWA, convirtiéndose en la clase de activos más destacada, seguida por los bonos del gobierno de EE. UU. Los activos de crédito privado existen principalmente en forma en cadena y carecen en su mayoría de liquidez de transacción; mientras que los bonos del gobierno de EE. UU. enfrentan la presión competitiva de las stablecoins que generan intereses.
El crédito privado se refiere a los préstamos otorgados por instituciones o inversores no bancarios a empresas o individuos en el mercado no público. En el ámbito financiero tradicional, el crédito privado ha atraído a muchos inversores institucionales debido a su flexibilidad y altos rendimientos. Sin embargo, también enfrenta problemas como altos costos, baja eficiencia y barreras de entrada.
Los protocolos de criptografía emiten y gestionan activos en la cadena, eliminando múltiples intermediarios para reducir costos y mejorando la transparencia al mostrar en tiempo real el rendimiento de los pools de préstamos y de los activos subyacentes.
Proceso de tokenización de activos de crédito privado
( 1. Generación de activos de crédito fuera de la cadena
El emisor de activos es responsable de generar activos de crédito fuera de la cadena. Instituciones de crédito privadas, plataformas de financiamiento para pequeñas y medianas empresas o operadores de mercados de crédito regionales establecen acuerdos de préstamo, determinan activos colaterales, elaboran planes de reembolso y cláusulas de incumplimiento, y revisan la situación financiera del prestatario. Este paso asegura que los activos cumplan con los estándares financieros tradicionales, sentando las bases para la posterior tokenización.
) 2. Construcción de la estructura de tokens en la cadena
A través del protocolo RWA, se mapean uno o varios préstamos como tokens en la cadena. Las formas de tokens incluyen NFT, SFT o tipo ERC-20. Los metadatos del token cubren la identificación anónima del prestatario, el monto del principal, la tasa de interés, la frecuencia de pago, la fecha de vencimiento, los detalles de los activos colaterales y el mecanismo de tratamiento de incumplimientos. El contrato inteligente admite la gestión del estado de los pagos, la distribución automática de ingresos y la redención anticipada o la transferencia punto a punto.
3. Empaque conforme
El proceso de tokenización debe cumplir con los requisitos regulatorios. Se deben establecer entidades de propósito especial o proveedores de servicios de activos virtuales en áreas específicas como custodios legales. Todos los inversores deben completar revisiones KYC/KYB y AML, y los inversores no calificados están restringidos en el acceso y los derechos de transferencia según regulaciones específicas. Los documentos de divulgación fuera de la cadena aclaran que los tokens son activos de deuda, sin derechos de voto ni atributos de capital.
4. Emisión de tokens y financiamiento
Mostrar los tokens a través de la interfaz de usuario o la plataforma de protocolo, aceptando inversiones en la cadena. Los inversores deben completar la verificación KYC, invertir utilizando criptomonedas específicas, recibir tokens RWA como comprobante y cobrar el capital y los intereses de los reembolsos a su debido tiempo.
5. Distribución de beneficios y liquidación de activos
El prestatario realiza los pagos según lo planeado, los fondos son recaudados por el emisor y transferidos a una entidad de propósito especial, mapeados en la cadena a través de un oráculo o contrato inteligente, y distribuidos a los poseedores de tokens. El contrato inteligente divide automáticamente los intereses según la proporción de tenencia y, al vencimiento del préstamo, devuelve automáticamente el capital o organiza la continuidad de los activos.
Ventajas competitivas de Aptos en el sector de RWA
Ventajas técnicas
Aptos, como una nueva generación de blockchain Layer 1, su arquitectura técnica ofrece ventajas únicas para la pista RWA:
Alta capacidad de procesamiento y baja latencia: Aptos utiliza un motor de ejecución paralelo avanzado, manteniéndose de manera estable en 4000-5000 TPS en un entorno de producción real, y el tiempo de confirmación final de las transacciones es de solo 650 milisegundos. Esto es crucial para los activos RWA que requieren liquidación instantánea.
Bajo costo de transacción: Las tarifas de transacción de Aptos son en promedio inferiores a 0.01 dólares, lo que favorece las operaciones en cadena frecuentes.
Arquitectura modular y escalabilidad: El diseño de Aptos permite la optimización independiente de cada capa, adecuado para gestionar los metadatos de activos RWA complejos.
diseño ecológico
Aptos ha mejorado significativamente su competitividad al colaborar con gigantes financieros tradicionales y ampliar su ecosistema DeFi:
Colaboración institucional: Aptos ha colaborado con varias instituciones financieras tradicionales, introduciendo una variedad de productos RWA, lo que ha mejorado su credibilidad en el ámbito de la conformidad.
Amigabilidad regulatoria: Aptos ha integrado funciones de verificación de identidad en la cadena y seguimiento de activos al colaborar con plataformas de cumplimiento, cumpliendo con varios requisitos regulatorios.
Posicionamiento en mercados emergentes: La estrategia RWA de Aptos se centra en los mercados emergentes, especialmente en las áreas con baja inclusión financiera, impulsando el desarrollo de su ecosistema RWA.
Resumen
El rápido ascenso de Aptos en el sector de RWA se debe a sus ventajas tecnológicas y a su disposición ecológica. El crédito privado, como motor de crecimiento de RWA, logra la combinabilidad en la cadena a través de la tokenización, permitiendo que los tokens de crédito participen en préstamos circulares, estrategias de apalancamiento y fondos de liquidez en protocolos DeFi. Las bajas tarifas de transacción y los tiempos de confirmación rápida de Aptos apoyan el préstamo y la liquidación en tiempo real, y la futura integración con Aave podría activar aún más su potencial.
A medida que se estrechan los diferenciales en los mercados financieros tradicionales, las instituciones están recurriendo a soluciones en cadena. Aptos está llenando el vacío de financiamiento de pequeñas y medianas empresas al servir a los mercados emergentes. En el futuro, con la optimización del entorno regulatorio y la expansión del ecosistema DeFi, Aptos tiene la esperanza de continuar creciendo. A través de la sinergia entre tecnología y ecosistema, Aptos está demostrando un potencial de crecimiento continuo en el sector de crédito privado.
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YieldWhisperer
· hace17h
sumar时机不错
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¯\_(ツ)_/¯
· 08-12 13:12
Son trampas del mercado
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HashBandit
· 08-12 13:11
No tengo muchas esperanzas de que continúe el próximo año.
Aptos emerge como un competidor inesperado, el valor total de la posición de bloqueo de RWA salta al tercer lugar entre las cadenas públicas.
El potencial del mercado RWA es enorme, Aptos se destaca
La tokenización de activos físicos ( RWA ) es una pista que ha recibido mucha atención, pero que aún no ha aprovechado plenamente su potencial para conectar los billones de dólares de activos del mercado tradicional. Los datos muestran que el valor total de mercado de los activos RWA en la industria de las criptomonedas es de solo 24 mil millones de dólares, y aunque ha crecido un 56% en la primera mitad de este año, todavía se encuentra en una etapa inicial. Con la tokenización de acciones de EE.UU. y más categorías de activos, se espera que RWA tenga nuevas oportunidades de desarrollo.
En este período crucial, Aptos ha mostrado un rendimiento destacado. En los últimos 30 días, su valor total de activos del mundo real (RWA) bloqueados en la cadena ha crecido un 56.4%, alcanzando 538 millones de dólares, posicionándose como la tercera en la lista de cadenas públicas. Con la incorporación del gigante DeFi Aave, el ecosistema de Aptos podría estar en camino de atraer más oportunidades de inversión, ocupando una posición favorable en la próxima fase de competencia de RWA.
El crédito privado sigue siendo una categoría de activos dominante
El crédito privado representa el 58% de los activos RWA, convirtiéndose en la clase de activos más destacada, seguida por los bonos del gobierno de EE. UU. Los activos de crédito privado existen principalmente en forma en cadena y carecen en su mayoría de liquidez de transacción; mientras que los bonos del gobierno de EE. UU. enfrentan la presión competitiva de las stablecoins que generan intereses.
El crédito privado se refiere a los préstamos otorgados por instituciones o inversores no bancarios a empresas o individuos en el mercado no público. En el ámbito financiero tradicional, el crédito privado ha atraído a muchos inversores institucionales debido a su flexibilidad y altos rendimientos. Sin embargo, también enfrenta problemas como altos costos, baja eficiencia y barreras de entrada.
Los protocolos de criptografía emiten y gestionan activos en la cadena, eliminando múltiples intermediarios para reducir costos y mejorando la transparencia al mostrar en tiempo real el rendimiento de los pools de préstamos y de los activos subyacentes.
Proceso de tokenización de activos de crédito privado
( 1. Generación de activos de crédito fuera de la cadena
El emisor de activos es responsable de generar activos de crédito fuera de la cadena. Instituciones de crédito privadas, plataformas de financiamiento para pequeñas y medianas empresas o operadores de mercados de crédito regionales establecen acuerdos de préstamo, determinan activos colaterales, elaboran planes de reembolso y cláusulas de incumplimiento, y revisan la situación financiera del prestatario. Este paso asegura que los activos cumplan con los estándares financieros tradicionales, sentando las bases para la posterior tokenización.
) 2. Construcción de la estructura de tokens en la cadena
A través del protocolo RWA, se mapean uno o varios préstamos como tokens en la cadena. Las formas de tokens incluyen NFT, SFT o tipo ERC-20. Los metadatos del token cubren la identificación anónima del prestatario, el monto del principal, la tasa de interés, la frecuencia de pago, la fecha de vencimiento, los detalles de los activos colaterales y el mecanismo de tratamiento de incumplimientos. El contrato inteligente admite la gestión del estado de los pagos, la distribución automática de ingresos y la redención anticipada o la transferencia punto a punto.
3. Empaque conforme
El proceso de tokenización debe cumplir con los requisitos regulatorios. Se deben establecer entidades de propósito especial o proveedores de servicios de activos virtuales en áreas específicas como custodios legales. Todos los inversores deben completar revisiones KYC/KYB y AML, y los inversores no calificados están restringidos en el acceso y los derechos de transferencia según regulaciones específicas. Los documentos de divulgación fuera de la cadena aclaran que los tokens son activos de deuda, sin derechos de voto ni atributos de capital.
4. Emisión de tokens y financiamiento
Mostrar los tokens a través de la interfaz de usuario o la plataforma de protocolo, aceptando inversiones en la cadena. Los inversores deben completar la verificación KYC, invertir utilizando criptomonedas específicas, recibir tokens RWA como comprobante y cobrar el capital y los intereses de los reembolsos a su debido tiempo.
5. Distribución de beneficios y liquidación de activos
El prestatario realiza los pagos según lo planeado, los fondos son recaudados por el emisor y transferidos a una entidad de propósito especial, mapeados en la cadena a través de un oráculo o contrato inteligente, y distribuidos a los poseedores de tokens. El contrato inteligente divide automáticamente los intereses según la proporción de tenencia y, al vencimiento del préstamo, devuelve automáticamente el capital o organiza la continuidad de los activos.
Ventajas competitivas de Aptos en el sector de RWA
Ventajas técnicas
Aptos, como una nueva generación de blockchain Layer 1, su arquitectura técnica ofrece ventajas únicas para la pista RWA:
Alta capacidad de procesamiento y baja latencia: Aptos utiliza un motor de ejecución paralelo avanzado, manteniéndose de manera estable en 4000-5000 TPS en un entorno de producción real, y el tiempo de confirmación final de las transacciones es de solo 650 milisegundos. Esto es crucial para los activos RWA que requieren liquidación instantánea.
Bajo costo de transacción: Las tarifas de transacción de Aptos son en promedio inferiores a 0.01 dólares, lo que favorece las operaciones en cadena frecuentes.
Arquitectura modular y escalabilidad: El diseño de Aptos permite la optimización independiente de cada capa, adecuado para gestionar los metadatos de activos RWA complejos.
diseño ecológico
Aptos ha mejorado significativamente su competitividad al colaborar con gigantes financieros tradicionales y ampliar su ecosistema DeFi:
Colaboración institucional: Aptos ha colaborado con varias instituciones financieras tradicionales, introduciendo una variedad de productos RWA, lo que ha mejorado su credibilidad en el ámbito de la conformidad.
Amigabilidad regulatoria: Aptos ha integrado funciones de verificación de identidad en la cadena y seguimiento de activos al colaborar con plataformas de cumplimiento, cumpliendo con varios requisitos regulatorios.
Posicionamiento en mercados emergentes: La estrategia RWA de Aptos se centra en los mercados emergentes, especialmente en las áreas con baja inclusión financiera, impulsando el desarrollo de su ecosistema RWA.
Resumen
El rápido ascenso de Aptos en el sector de RWA se debe a sus ventajas tecnológicas y a su disposición ecológica. El crédito privado, como motor de crecimiento de RWA, logra la combinabilidad en la cadena a través de la tokenización, permitiendo que los tokens de crédito participen en préstamos circulares, estrategias de apalancamiento y fondos de liquidez en protocolos DeFi. Las bajas tarifas de transacción y los tiempos de confirmación rápida de Aptos apoyan el préstamo y la liquidación en tiempo real, y la futura integración con Aave podría activar aún más su potencial.
A medida que se estrechan los diferenciales en los mercados financieros tradicionales, las instituciones están recurriendo a soluciones en cadena. Aptos está llenando el vacío de financiamiento de pequeñas y medianas empresas al servir a los mercados emergentes. En el futuro, con la optimización del entorno regulatorio y la expansión del ecosistema DeFi, Aptos tiene la esperanza de continuar creciendo. A través de la sinergia entre tecnología y ecosistema, Aptos está demostrando un potencial de crecimiento continuo en el sector de crédito privado.