تقرير سوق العملات الرقمية الأسبوعي: إعادة هيكلة تقييم منطقة التمويل اللامركزي، ظهور حركة التبديل في المناطق
نظرة عامة على السوق
اتجاهات السوق الرئيسية
انخفض مؤشر مشاعر السوق من 91% إلى 53%، ولا يزال في منطقة الجشع، لكن بيتكوين حافظت على تقلبات عالية بينما تتعرض العملات البديلة لضغوط عامة، مما يدل على زيادة انقسام السوق.
زادت القيمة السوقية لكل من USDT و USDC (بنسبتي +2.91% و +3.23% على التوالي)، واستمر إجمالي TVL في مجال التمويل اللامركزي في الارتفاع ليصل إلى 54.1 مليار دولار، مما يدل على أن السوق بشكل عام لا يزال يجذب أموال جديدة لدخول السوق.
تتصدر منطقة التمويل اللامركزي السوق بمعدل عائد أسبوعي يبلغ 16.47%، حيث سجلت أحجام تداول DEX رقماً قياسياً جديداً لعام 2024 (63 مليار دولار)، مما يظهر زخم تطوير قوي.
عادت منطقة عملات الميم إلى الظهور، حيث تتمتع بنشاط ملحوظ وسط تقلبات السوق، مما جلب سيولة جديدة ونقاط نمو للمستخدمين.
حصلت مشاريع DEX على أعلى مستوى من الاهتمام، بينما كانت مجالات AI وGameFi وغيرها تعاني من ضعف الأداء، مما يعكس تركيز نقاط الاهتمام في السوق نحو منطقة البنية التحتية والسيولة.
يُنصح المستثمرون بالتحلي بالحذر والتركيز على فرص إعادة الرهن ومنطقة DEX، مع متابعة دقيقة لتقلبات السوق التي قد تنتج عن اجتماع بنك الاحتياطي الفيدرالي الأسبوع المقبل.
تحليل مؤشر مشاعر السوق
انخفض مؤشر مشاعر السوق من 91% الأسبوع الماضي إلى 53%، ولا يزال في منطقة الثيران.
كانت أداء العملات البديلة هذا الأسبوع أضعف من المؤشر المرجعي، حيث أظهرت اتجاهًا هبوطيًا متقلبًا. بعد الانخفاض في النصف الأول من الأسبوع، لم تتمكن معظم الأصول من استعادة خسائرها. بسبب تأثير مراكز الرافعة المالية، شهد السوق حوالي 20 مليار دولار من عمليات التصفية القسرية، مما أدى إلى تقليص كبير في مراكز الشراء. نظرًا للبنية الحالية للسوق، من المتوقع أن تظل العملات البديلة متزامنة مع المؤشر المرجعي على المدى القصير، واحتمالية وجود حركة مستقلة منخفضة.
نظرة عامة على اتجاه السوق العام
سوق العملات الرقمية هذا الأسبوع في اتجاه تقلب واسع، ومؤشر المشاعر لا يزال في مرحلة صاعدة.
المشاريع المشفرة المتعلقة بـ DeFi تظهر أداءً متميزًا، مما يدل على استمرار اهتمام السوق بتحسين العوائد الأساسية.
أداء مشاريع DEX كان جيدًا هذا الأسبوع، مما يدل على أن المستثمرين على السلسلة بدأوا في المشاركة بنشاط في أنشطة الاستثمار على السلسلة.
هذا الأسبوع، عادت منطقة Meme إلى الأضواء وبدأت تحظى باهتمام السوق.
منطقة ساخنة
DEX
هذا الأسبوع، نظرًا لتقلب الأسعار الكبير في السوق بشكل عام، خلق العديد من الفرص الربحية للمستثمرين، حيث قام المستثمرون على السلسلة بالتداول عبر DEX، ومع دخول الأموال والمستخدمين باستمرار إلى منطقة DEX، أدى ذلك إلى زيادة مشاريع DEX هذا الأسبوع.
بيانات DEX على السلسلة
أكثر البيانات وضوحًا حول DEX هي TVL وحجم التداول الخاص به، حيث يمكن لهذين المؤشرين أن يعكسا بشكل مباشر حالة مجال DEX.
TVL: زادت TVL لمشاريع DEX هذا الأسبوع بسرعة كبيرة، حيث ارتفعت من 25.22B الأسبوع الماضي إلى 26.58B الآن، مما يعني أن نسبة الزيادة بلغت 5.39%، ويمكن أن نرى أن الأموال تتدفق بنشاط إلى مشاريع DEX.
حجم التداول الأسبوعي لـ DEX: بلغ حجم التداول هذا الأسبوع في DEX أعلى مستوى له منذ منتصف عام 2024، حيث وصل إلى 63 مليار دولار، وبلغ حجم التداول خلال الـ 24 ساعة الماضية 7.58 مليار دولار، مما يدل على الزيادة الكبيرة في حجم التداول في منطقة DEX.
تظهر منطقة DEX اتجاهًا واضحًا في ترقية نموذج الأعمال. البروتوكولات الرائدة مثل Hyperliquid و dYdX تشهد تحولًا استراتيجيًا من وظيفة تداول واحدة إلى بنية تحتية مالية شاملة. تتجلى هذه المسار التطوري في: البروتوكولات التي تعتمد على بنية سلسلة خاصة بها، من خلال تجميع الوظائف لتحقيق التكامل العمودي، وإنشاء نظام بيئي لخدمات التمويل اللامركزي الشاملة. تشير هذه الابتكارات في البنية إلى أن مسار DEX ينتقل من مستوى تداول واحد إلى اتجاه بنية تحتية مالية شاملة، وإعادة هيكلة قيمة المسار جارية.
SUI
لقد كان هناك نقاش كبير حول نظام Sui البيئي هذا الأسبوع، حيث ارتفع سعر SUI بنسبة 7.8% هذا الأسبوع، متفوقًا على BTC و ETH، كما حققت مشاريع التمويل اللامركزي في نظام Sui البيئي أداءً ممتازًا هذا الأسبوع.
بيانات مشاريع التمويل اللامركزي على سلسلة Sui
TVL: ارتفعت TVL الخاصة بـ Sui بسرعة كبيرة هذا الأسبوع، من 1.598b الأسبوع الماضي إلى 1.793b الآن، بزيادة قدرها 12.88%، مما يُظهر أن الأموال على السلسلة تدخل بنشاط في سلسلة Sui.
الحساب: بلغ إجمالي عدد المستخدمين على سلسلة Sui 66,543,317، بزيادة قدرها 2,184,755 عن الأسبوع الماضي الذي كان 64,358,562، مما يعني زيادة بنسبة 3.39%. على الرغم من أن الزيادة قد لا تبدو كبيرة، إلا أن تحقيق النمو في ظل تقلبات السوق الحادة هذا الأسبوع يوضح أن سلسلة Sui لها تأثير معين في جذب الحركة.
حجم تداول DEX: المنصات اللامركزية الرئيسية على سلسلة Sui هي: Cetus و Aftermath Finance و BlueMove DEX، وقد تجاوز إجمالي حجم التداول على DEXs في سلسلة Sui 35 مليار دولار هذا الأسبوع، مع متوسط حجم تداول يومي بلغ 466 مليون دولار، مما يدل على أن DEXs على سلسلة Sui نشطة جداً.
زيادة TVL لمشاريع DeFi: المشاريع الثلاثة الأولى من حيث TVL في نظام Sui البيئي هي NAVI Protocol وSuilend وAftermath Finance، والتي تنتمي إلى مجالات الإقراض وDEX، وكانت نسبة زيادة TVL هذا الأسبوع 1.14% و17.22% و1.72% على التوالي. يمكننا أن نرى أنه على الرغم من الاتجاه المتقلب، إلا أن الأموال في نظام Sui البيئي تستمر في الدخول إلى مشاريع مجال DeFi.
لتحديد ما إذا كانت سلسلة الكتل العامة تحظى بشعبية في السوق، فإن المعايير الأكثر مباشرة هي زيادة أو نقصان TVL الخاص بها. بناءً على البيانات المذكورة أعلاه، يمكننا أن نرى أن سلسلة Sui تحافظ على نمو سريع في المرحلة الحالية. نظراً لأن سعر SUI أقوى من السوق، فإن الأصول الأساسية لسلسلة Sui ترتفع بشكل مستمر، مما يؤدي إلى زيادة APY لمشاريع DeFi على السلسلة، وفي نفس الوقت، هناك تقلبات كبيرة في السوق بشكل عام، مما يوفر فرص ربح، وبالتالي جذب عدد كبير من المستخدمين على السلسلة للمشاركة، مما يعزز تطوير النظام البيئي بأكمله لسلسلة Sui.
منطقة التمويل اللامركزي
تصنيف زيادة TVL
أعلى 5 مشاريع شهدت زيادة في TVL في السوق خلال الأسبوع الماضي (دون احتساب المشاريع العامة ذات TVL المنخفض، المعيار هو فوق 30 مليون دولار):
| اسم المشروع | نسبة الزيادة في الأيام السبعة الماضية | TVL (مليون دولار) |
|-----------|-------|------------|
| سينثيتيكس | 87.69٪ | 576.82 |
| بابل | 67.32%| 3782.36 |
| المال العادي| 53.61%| 833.76 |
| باونس بت | 50.31٪ | 664.98 |
| التوازنات| 40.27%| 281.03 |
Synthetix (SNX): (مؤشر التوصية: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Synthetix هو بروتوكول أصول اصطناعية لامركزي يعتمد على الإيثيريوم، يهدف إلى توفير وصول على السلسلة للأصول الواقعية من خلال تقنية blockchain. تشمل الوظائف الأساسية لـ Synthetix السماح للمستخدمين بصك الأصول الاصطناعية من خلال رهن رموز SNX الخاصة بهم.
التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، قامت Synthetix بزيادة APY لمستخدمي LP، من خلال تنفيذ SCCP-373، حيث زادت حصة رسوم التداول لـ V3 LP من 40% إلى 60%، بينما تعتزم خزينة Synthetix فرض بعض رسوم الدمج لزيادة دخل V3 LP. كما أعلنت Synthetix هذا الأسبوع عن إكمال الاستحواذ على منصة الرموز المميزة ذات الرافعة المالية TLX، وستقوم بدمج وظائف الرموز المميزة ذات الرافعة المالية لـ TLX، من خلال تحسين المعلمات وإعادة نشر العقود لدفع الإطلاق، بالإضافة إلى إطلاق برنامج حوافز الرموز المميزة ذات الرافعة المالية.
مقدمة المشروع: مشروع بابلون هو مشروع يهدف إلى استخدام أمان البيتكوين لتعزيز أمان سلاسل الكتل الأخرى المعتمدة على الإثبات. الفكرة الأساسية هي تفعيل الأصول غير المستخدمة من البيتكوين من خلال آلية إيداع بلا ثقة، لحل التناقض بين سعي حاملي البيتكوين إلى أمان الأصول والمشاركة في المشاريع ذات العوائد العالية.
أحدث التطورات: على الرغم من تقلب أسعار السوق هذا الأسبوع، إلا أن أداء BTC كان قويًا للغاية، ولا يزال يحافظ على مستوى عالٍ. بالإضافة إلى ذلك، فإن المستخدمين عمومًا متفائلون بشأن التطورات المستقبلية لـ BTC، مما يجعلهم أكثر إصرارًا على الاحتفاظ بها وفي الوقت نفسه يرغبون في تحرير سيولة BTC الخاصة بهم، وبالتالي سيختارون المزيد من مشاريع الكسب المرتبطة بـ BTC. بالإضافة إلى ذلك، أعلنت إحدى منصات التداول هذا الأسبوع أنه يمكن للمستخدمين كسب العوائد عن طريق رهن BTC مباشرة من حساباتهم على المنصة، مما جلب أموال جديدة ضخمة إلى Babylon. كما قدمت المنصة مكافآت تصل إلى 12% للمشاركين في الحدث خلال فترة النشاط، مما حفز عددًا كبيرًا من المستخدمين على المشاركة.
Usual Money（USUAL）：（تقييم التوصية：⭐️⭐️⭐️）
مقدمة المشروع: Usual Money هو مشروع عملة مستقرة مدعوم من قبل منصة تجارية معينة، يهدف إلى تقديم حل جديد للعملات المستقرة من خلال طريقة لامركزية. تشمل الآلية الأساسية لهذا المشروع ثلاثة رموز رئيسية: العملة المستقرة USD0، ومنتجات السندات USD0++، ورمز الحوكمة USUAL.
التطورات الأخيرة: قامت Usual Money مؤخرًا بترقية Checker، وبعد الترقية، وصلت العوائد السنوية لحاملي منتج السندات USD0++ إلى 48%، وكان متوسط العائد السنوي في Curve لـ USD0/USD0++ هو 54%، ومتوسط العائد السنوي لـ USD0/USDC هو 52%، في الوقت نفسه، تم تقليل كمية سك USUAL بنسبة 17%، مما أدى إلى زيادة سعر USUAL. وبالتالي، جذبت عددًا من المستخدمين للمشاركة في Usual Money للحصول على عوائد سنوية مرتفعة من الأرباح.
BounceBit (BB): (مؤشر التوصية: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: BounceBit هو طبقة أساسية لإعادة الرهن في نظام بيتكوين البيئي. تم تصميمه بالتعاون العميق مع منصة تداول معينة، حيث تم بناء مكونات CeDeFi ذات العوائد العالية؛ بالإضافة إلى ذلك، قاموا بإنشاء BounceBit Chain لتوفير سيناريوهات استخدام محددة لإعادة الرهن.
التطورات الأخيرة: قامت BounceBit مؤخرًا بزيادة معدلات الفائدة على الرهن لمجموعة متنوعة من الرموز، حيث بلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على USDT 54.25%، وبلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على BTC 24.55%، وبلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على BNB 37.13%، وبلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على ETH 37.7%، مما جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين لوضع أصولهم في BounceBit للمشاركة في الرهن. في نفس الوقت، توصلت BounceBit هذا الأسبوع إلى شراكة مع Ondo لإدخال RWA المرمزة إلى BounceBit، وبدء دخولها إلى مجال RWA.
Equilibria (EQB): (مؤشر التوصية: ⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Equilibria هو مشروع لمجمع رشاشات، وهدفه الرئيسي هو خلق عوائد مرتفعة للمستخدمين. من خلال استخدام نموذج تعزيز العائدات القائم على veToken المعتمد من Pendle، يوفر النسخة المرمزة من vePENDLE المعروفة باسم ePENDLE عوائد أعلى لمقدمي السيولة، كما يقدم مكافآت إضافية لحاملي PENDLE.
التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، عززت Equilibria تعاونها مع Curve، حيث أطلقت أول حوض معزز جديد - حوض scrvUSD، لزيادة عائدات المستخدمين، ثم أضافت أحواض تعزيز جديدة لـ SolvBTC وcmETH وePENDLE، مما رفع أعلى نسبة عائد سنوي للمستخدمين إلى 59%، مما جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين للمشاركة في التحكيم.
综上所述，我们可以看到本 الأسبوع TVL增长较快的 المشاريع主要集中在稳定币收益 منطقة (机枪池).
أداء المنطقة بشكل عام
القيمة السوقية للعملات المستقرة تنمو بشكل مطرد: ارتفعت قيمة USDT من 141 مليار دولار أمريكي الأسبوع الماضي إلى 145.1 مليار دولار أمريكي، بزيادة قدرها 2.91%، بينما ارتفعت قيمة USDC من 40.2 مليار دولار أمريكي الأسبوع الماضي إلى 41.5 مليار دولار أمريكي، بزيادة قدرها 3.23%. يمكن ملاحظة أنه هذا الأسبوع، سواء كانت USDT التي تركز على الأسواق غير الأمريكية أو USDC التي تركز على السوق الأمريكية، قد شهدت جميعها زيادة، مما يدل على أن السوق ككل لا يزال يحتفظ بتدفق مستمر من الأموال.
السيولة تزداد تدريجياً: معدلات التحكيم الخالية من المخاطر في الأسواق التقليدية تتناقص باستمرار مع استمرار خفض أسعار الفائدة، بينما معدلات التحكيم في مشاريع DeFi على السلسلة تزداد بسبب ارتفاع قيمة أصول التشفير، والعودة إلى DeFi ستكون خياراً جيداً للغاية.
حالة الأموال: ارتفعت القيمة الإجمالية المقيدة (TVL) لمشاريع التمويل اللامركزي (DeFi) من 53.2 مليار دولار الأسبوع الماضي إلى 54.1 مليار دولار الآن، حيث بلغ إجمالي الأموال الجديدة 1.69%، واستمر هذا الأسبوع في الحفاظ على النمو الإيجابي، كما حافظ على اتجاه الارتفاع المستمر على مدار الشهرين الماضيين، مما يثبت دخول أموال جديدة باستمرار إلى مشاريع التمويل اللامركزي.
تحليل عميق
دوافع الارتفاع:
يمكن تلخيص العوامل الأساسية الدافعة لهذا الارتفاع في المسار التالي: دخول السوق في دورة سوق صاعدة مما يؤدي إلى زيادة الطلب على السيولة، مما يدفع بدوره مستويات أسعار الفائدة الأساسية إلى الارتفاع، ويزيد من مساحة أرباح استراتيجيات تداول المراجحة في بروتوكولات التمويل اللامركزي (DeFi). بشكل محدد:
بيئة السوق: دورة السوق الصاعدة تؤدي إلى زيادة الطلب على السيولة بشكل عام
جانب الفائدة: ارتفاع سعر الفائدة الأساسي على الاقتراض، يعكس توقعات السوق بشأن تسعير الأموال
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 8
أعجبني
8
5
إعادة النشر
مشاركة
تعليق
0/400
RektRecorder
· 08-12 10:55
ديفي لا يخسر المال، لقد فزت بشكل مذهل
شاهد النسخة الأصليةرد0
MoonMathMagic
· 08-12 02:29
هل جن جنون الديفي هذه المرة؟
شاهد النسخة الأصليةرد0
LongTermDreamer
· 08-12 02:28
أخيرًا انتظرتك، ربيع الـ DeFi الخاص بي، لقد مرت ثلاث سنوات، آه ثلاث سنوات.
التمويل اللامركزي掀起新一轮 ارتفع潮 DEXالحجم创年内新高
تقرير سوق العملات الرقمية الأسبوعي: إعادة هيكلة تقييم منطقة التمويل اللامركزي، ظهور حركة التبديل في المناطق
نظرة عامة على السوق
اتجاهات السوق الرئيسية
تحليل مؤشر مشاعر السوق
نظرة عامة على اتجاه السوق العام
منطقة ساخنة
DEX
هذا الأسبوع، نظرًا لتقلب الأسعار الكبير في السوق بشكل عام، خلق العديد من الفرص الربحية للمستثمرين، حيث قام المستثمرون على السلسلة بالتداول عبر DEX، ومع دخول الأموال والمستخدمين باستمرار إلى منطقة DEX، أدى ذلك إلى زيادة مشاريع DEX هذا الأسبوع.
بيانات DEX على السلسلة
أكثر البيانات وضوحًا حول DEX هي TVL وحجم التداول الخاص به، حيث يمكن لهذين المؤشرين أن يعكسا بشكل مباشر حالة مجال DEX.
TVL: زادت TVL لمشاريع DEX هذا الأسبوع بسرعة كبيرة، حيث ارتفعت من 25.22B الأسبوع الماضي إلى 26.58B الآن، مما يعني أن نسبة الزيادة بلغت 5.39%، ويمكن أن نرى أن الأموال تتدفق بنشاط إلى مشاريع DEX.
حجم التداول الأسبوعي لـ DEX: بلغ حجم التداول هذا الأسبوع في DEX أعلى مستوى له منذ منتصف عام 2024، حيث وصل إلى 63 مليار دولار، وبلغ حجم التداول خلال الـ 24 ساعة الماضية 7.58 مليار دولار، مما يدل على الزيادة الكبيرة في حجم التداول في منطقة DEX.
تظهر منطقة DEX اتجاهًا واضحًا في ترقية نموذج الأعمال. البروتوكولات الرائدة مثل Hyperliquid و dYdX تشهد تحولًا استراتيجيًا من وظيفة تداول واحدة إلى بنية تحتية مالية شاملة. تتجلى هذه المسار التطوري في: البروتوكولات التي تعتمد على بنية سلسلة خاصة بها، من خلال تجميع الوظائف لتحقيق التكامل العمودي، وإنشاء نظام بيئي لخدمات التمويل اللامركزي الشاملة. تشير هذه الابتكارات في البنية إلى أن مسار DEX ينتقل من مستوى تداول واحد إلى اتجاه بنية تحتية مالية شاملة، وإعادة هيكلة قيمة المسار جارية.
SUI
لقد كان هناك نقاش كبير حول نظام Sui البيئي هذا الأسبوع، حيث ارتفع سعر SUI بنسبة 7.8% هذا الأسبوع، متفوقًا على BTC و ETH، كما حققت مشاريع التمويل اللامركزي في نظام Sui البيئي أداءً ممتازًا هذا الأسبوع.
بيانات مشاريع التمويل اللامركزي على سلسلة Sui
TVL: ارتفعت TVL الخاصة بـ Sui بسرعة كبيرة هذا الأسبوع، من 1.598b الأسبوع الماضي إلى 1.793b الآن، بزيادة قدرها 12.88%، مما يُظهر أن الأموال على السلسلة تدخل بنشاط في سلسلة Sui.
الحساب: بلغ إجمالي عدد المستخدمين على سلسلة Sui 66,543,317، بزيادة قدرها 2,184,755 عن الأسبوع الماضي الذي كان 64,358,562، مما يعني زيادة بنسبة 3.39%. على الرغم من أن الزيادة قد لا تبدو كبيرة، إلا أن تحقيق النمو في ظل تقلبات السوق الحادة هذا الأسبوع يوضح أن سلسلة Sui لها تأثير معين في جذب الحركة.
حجم تداول DEX: المنصات اللامركزية الرئيسية على سلسلة Sui هي: Cetus و Aftermath Finance و BlueMove DEX، وقد تجاوز إجمالي حجم التداول على DEXs في سلسلة Sui 35 مليار دولار هذا الأسبوع، مع متوسط حجم تداول يومي بلغ 466 مليون دولار، مما يدل على أن DEXs على سلسلة Sui نشطة جداً.
زيادة TVL لمشاريع DeFi: المشاريع الثلاثة الأولى من حيث TVL في نظام Sui البيئي هي NAVI Protocol وSuilend وAftermath Finance، والتي تنتمي إلى مجالات الإقراض وDEX، وكانت نسبة زيادة TVL هذا الأسبوع 1.14% و17.22% و1.72% على التوالي. يمكننا أن نرى أنه على الرغم من الاتجاه المتقلب، إلا أن الأموال في نظام Sui البيئي تستمر في الدخول إلى مشاريع مجال DeFi.
لتحديد ما إذا كانت سلسلة الكتل العامة تحظى بشعبية في السوق، فإن المعايير الأكثر مباشرة هي زيادة أو نقصان TVL الخاص بها. بناءً على البيانات المذكورة أعلاه، يمكننا أن نرى أن سلسلة Sui تحافظ على نمو سريع في المرحلة الحالية. نظراً لأن سعر SUI أقوى من السوق، فإن الأصول الأساسية لسلسلة Sui ترتفع بشكل مستمر، مما يؤدي إلى زيادة APY لمشاريع DeFi على السلسلة، وفي نفس الوقت، هناك تقلبات كبيرة في السوق بشكل عام، مما يوفر فرص ربح، وبالتالي جذب عدد كبير من المستخدمين على السلسلة للمشاركة، مما يعزز تطوير النظام البيئي بأكمله لسلسلة Sui.
منطقة التمويل اللامركزي
تصنيف زيادة TVL
أعلى 5 مشاريع شهدت زيادة في TVL في السوق خلال الأسبوع الماضي (دون احتساب المشاريع العامة ذات TVL المنخفض، المعيار هو فوق 30 مليون دولار):
| اسم المشروع | نسبة الزيادة في الأيام السبعة الماضية | TVL (مليون دولار) | |-----------|-------|------------| | سينثيتيكس | 87.69٪ | 576.82 | | بابل | 67.32%| 3782.36 | | المال العادي| 53.61%| 833.76 | | باونس بت | 50.31٪ | 664.98 | | التوازنات| 40.27%| 281.03 |
Synthetix (SNX): (مؤشر التوصية: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Synthetix هو بروتوكول أصول اصطناعية لامركزي يعتمد على الإيثيريوم، يهدف إلى توفير وصول على السلسلة للأصول الواقعية من خلال تقنية blockchain. تشمل الوظائف الأساسية لـ Synthetix السماح للمستخدمين بصك الأصول الاصطناعية من خلال رهن رموز SNX الخاصة بهم.
التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، قامت Synthetix بزيادة APY لمستخدمي LP، من خلال تنفيذ SCCP-373، حيث زادت حصة رسوم التداول لـ V3 LP من 40% إلى 60%، بينما تعتزم خزينة Synthetix فرض بعض رسوم الدمج لزيادة دخل V3 LP. كما أعلنت Synthetix هذا الأسبوع عن إكمال الاستحواذ على منصة الرموز المميزة ذات الرافعة المالية TLX، وستقوم بدمج وظائف الرموز المميزة ذات الرافعة المالية لـ TLX، من خلال تحسين المعلمات وإعادة نشر العقود لدفع الإطلاق، بالإضافة إلى إطلاق برنامج حوافز الرموز المميزة ذات الرافعة المالية.
بابيلون (لم يصدر العملة): (مؤشر التوصية: ⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: مشروع بابلون هو مشروع يهدف إلى استخدام أمان البيتكوين لتعزيز أمان سلاسل الكتل الأخرى المعتمدة على الإثبات. الفكرة الأساسية هي تفعيل الأصول غير المستخدمة من البيتكوين من خلال آلية إيداع بلا ثقة، لحل التناقض بين سعي حاملي البيتكوين إلى أمان الأصول والمشاركة في المشاريع ذات العوائد العالية.
أحدث التطورات: على الرغم من تقلب أسعار السوق هذا الأسبوع، إلا أن أداء BTC كان قويًا للغاية، ولا يزال يحافظ على مستوى عالٍ. بالإضافة إلى ذلك، فإن المستخدمين عمومًا متفائلون بشأن التطورات المستقبلية لـ BTC، مما يجعلهم أكثر إصرارًا على الاحتفاظ بها وفي الوقت نفسه يرغبون في تحرير سيولة BTC الخاصة بهم، وبالتالي سيختارون المزيد من مشاريع الكسب المرتبطة بـ BTC. بالإضافة إلى ذلك، أعلنت إحدى منصات التداول هذا الأسبوع أنه يمكن للمستخدمين كسب العوائد عن طريق رهن BTC مباشرة من حساباتهم على المنصة، مما جلب أموال جديدة ضخمة إلى Babylon. كما قدمت المنصة مكافآت تصل إلى 12% للمشاركين في الحدث خلال فترة النشاط، مما حفز عددًا كبيرًا من المستخدمين على المشاركة.
Usual Money（USUAL）：（تقييم التوصية：⭐️⭐️⭐️）
مقدمة المشروع: Usual Money هو مشروع عملة مستقرة مدعوم من قبل منصة تجارية معينة، يهدف إلى تقديم حل جديد للعملات المستقرة من خلال طريقة لامركزية. تشمل الآلية الأساسية لهذا المشروع ثلاثة رموز رئيسية: العملة المستقرة USD0، ومنتجات السندات USD0++، ورمز الحوكمة USUAL.
التطورات الأخيرة: قامت Usual Money مؤخرًا بترقية Checker، وبعد الترقية، وصلت العوائد السنوية لحاملي منتج السندات USD0++ إلى 48%، وكان متوسط العائد السنوي في Curve لـ USD0/USD0++ هو 54%، ومتوسط العائد السنوي لـ USD0/USDC هو 52%، في الوقت نفسه، تم تقليل كمية سك USUAL بنسبة 17%، مما أدى إلى زيادة سعر USUAL. وبالتالي، جذبت عددًا من المستخدمين للمشاركة في Usual Money للحصول على عوائد سنوية مرتفعة من الأرباح.
BounceBit (BB): (مؤشر التوصية: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: BounceBit هو طبقة أساسية لإعادة الرهن في نظام بيتكوين البيئي. تم تصميمه بالتعاون العميق مع منصة تداول معينة، حيث تم بناء مكونات CeDeFi ذات العوائد العالية؛ بالإضافة إلى ذلك، قاموا بإنشاء BounceBit Chain لتوفير سيناريوهات استخدام محددة لإعادة الرهن.
التطورات الأخيرة: قامت BounceBit مؤخرًا بزيادة معدلات الفائدة على الرهن لمجموعة متنوعة من الرموز، حيث بلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على USDT 54.25%، وبلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على BTC 24.55%، وبلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على BNB 37.13%، وبلغ العائد السنوي لمدة 30 يومًا على ETH 37.7%، مما جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين لوضع أصولهم في BounceBit للمشاركة في الرهن. في نفس الوقت، توصلت BounceBit هذا الأسبوع إلى شراكة مع Ondo لإدخال RWA المرمزة إلى BounceBit، وبدء دخولها إلى مجال RWA.
Equilibria (EQB): (مؤشر التوصية: ⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Equilibria هو مشروع لمجمع رشاشات، وهدفه الرئيسي هو خلق عوائد مرتفعة للمستخدمين. من خلال استخدام نموذج تعزيز العائدات القائم على veToken المعتمد من Pendle، يوفر النسخة المرمزة من vePENDLE المعروفة باسم ePENDLE عوائد أعلى لمقدمي السيولة، كما يقدم مكافآت إضافية لحاملي PENDLE.
التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، عززت Equilibria تعاونها مع Curve، حيث أطلقت أول حوض معزز جديد - حوض scrvUSD، لزيادة عائدات المستخدمين، ثم أضافت أحواض تعزيز جديدة لـ SolvBTC وcmETH وePENDLE، مما رفع أعلى نسبة عائد سنوي للمستخدمين إلى 59%، مما جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين للمشاركة في التحكيم.
综上所述，我们可以看到本 الأسبوع TVL增长较快的 المشاريع主要集中在稳定币收益 منطقة (机枪池).
أداء المنطقة بشكل عام
القيمة السوقية للعملات المستقرة تنمو بشكل مطرد: ارتفعت قيمة USDT من 141 مليار دولار أمريكي الأسبوع الماضي إلى 145.1 مليار دولار أمريكي، بزيادة قدرها 2.91%، بينما ارتفعت قيمة USDC من 40.2 مليار دولار أمريكي الأسبوع الماضي إلى 41.5 مليار دولار أمريكي، بزيادة قدرها 3.23%. يمكن ملاحظة أنه هذا الأسبوع، سواء كانت USDT التي تركز على الأسواق غير الأمريكية أو USDC التي تركز على السوق الأمريكية، قد شهدت جميعها زيادة، مما يدل على أن السوق ككل لا يزال يحتفظ بتدفق مستمر من الأموال.
السيولة تزداد تدريجياً: معدلات التحكيم الخالية من المخاطر في الأسواق التقليدية تتناقص باستمرار مع استمرار خفض أسعار الفائدة، بينما معدلات التحكيم في مشاريع DeFi على السلسلة تزداد بسبب ارتفاع قيمة أصول التشفير، والعودة إلى DeFi ستكون خياراً جيداً للغاية.
حالة الأموال: ارتفعت القيمة الإجمالية المقيدة (TVL) لمشاريع التمويل اللامركزي (DeFi) من 53.2 مليار دولار الأسبوع الماضي إلى 54.1 مليار دولار الآن، حيث بلغ إجمالي الأموال الجديدة 1.69%، واستمر هذا الأسبوع في الحفاظ على النمو الإيجابي، كما حافظ على اتجاه الارتفاع المستمر على مدار الشهرين الماضيين، مما يثبت دخول أموال جديدة باستمرار إلى مشاريع التمويل اللامركزي.
تحليل عميق
دوافع الارتفاع:
يمكن تلخيص العوامل الأساسية الدافعة لهذا الارتفاع في المسار التالي: دخول السوق في دورة سوق صاعدة مما يؤدي إلى زيادة الطلب على السيولة، مما يدفع بدوره مستويات أسعار الفائدة الأساسية إلى الارتفاع، ويزيد من مساحة أرباح استراتيجيات تداول المراجحة في بروتوكولات التمويل اللامركزي (DeFi). بشكل محدد: